Анализ структуры пассивов ЗАО "ВТБ-24"

Исследование содержания, форм, принципов и факторов, влияющих на пассивы коммерческого банка. Анализ существующей методики оценки пассивов, выбор алгоритма расчета показателей в структуре пассивов. Расчет коэффициентов диверсификации клиентской базы.

Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.

Размещено на http://www.allbest.ru/

1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ ЛИКВИДНОСТИ АКТИВОВ В ЭКОНОМИЧЕСКОЙ ЛИТЕРАТУРЕ

1.1 Содержание, формы, факторы влияющие на пассивы банка

1.2 Общие и специфические особенности пассивов коммерческого банка

1.3 Выбор альтернативного алгоритма оценки показателей структуры пассивов коммерческого банка

2. ЭКСПРЕСС ДИАГОСТИКА ПАССИВОВ ЗАО «ВТБ 24»

2.1 Расчет показателей структуры пассивов ЗАО « ВТБ-24»

2.2 Анализ тенденций в структуре пассивов ЗАО«ВТБ 24»

ЗАКЛЮЧЕНИЕ, ВЫВОДЫ, РЕКОМЕНДАЦИИ

СПИСОК ИСПОЛЬЗУЕМОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

Актуальность. В условиях нестабильной макроэкономической ситуации в стране, особенно в периоды финансовых и экономических кризисов, оптимальное формирование пассивов становиться наиболее актуальным.

Пассивы в любом банке призваны обеспечить оптимальный объем привлеченных ресурсов с наименьшими затратами. Традиционно качество пассивов коммерческого банка характеризуется стабильностью ресурсной базы, стоимостью привлечения ресурсов, чувствительностью пассивов банка к изменению процентных ставок, а также зависимостью банка от внешних источников финансирования.

Процесс управления пассивами коммерческого банка предполагает их эффективное использование в соответствии с возможностями формирования ресурсной базы и, наоборот, формирование ресурсной базы в соответствии с возможностями ее использования.

Объект исследования - структура пассивов банка.

Предмет исследования - экономические отношения между субъектами по поводу оценки пассивов организации.

Целью выпускной квалификационной работы является выбор расчетного алгоритма, проведение расчетов и анализ показателей.

Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи:

1. Раскрыть содержание, формы, принципы, факторы, влияющие на пассивы коммерческого банка;

2. Выявить общие принципы и специфические особенности оценки пассивов коммерческого банка;

3. Выбрать альтернативный алгоритм оценки пассивов коммерческого банка;

4. Произвести расчет показателей пассивов коммерческого банка;

5. Проанализировать динамику показателей пассивов коммерческого банка ОАО «Сбербанк» за 5 лет.

В теоретической части выпускной квалификационной работы раскрыты следующие положения: содержание, формы ликвидности активов, факторы влияющие на структуру пассивов банка, общие и специфические особенности пассивов коммерческого банка. Проанализирована существующая методика оценки пассивов банка, выбран алгоритм расчета показателей в структуре пассивов банка.

В практической части проведен расчет показателей составляющих структуру пассивов ОАО «Сбербанк» по выбранному алгоритму, рассчитаны такие показатели как: коэффициент клиентской базы, коэффициент диверсификации клиентской базы, коэффициент покрытия. Проанализирована динамика показателей составляющих структуру пассивов ОАО «Сбербанк».

Теоретическую и методологическую основу исследования составили работы ведущих отечественных и зарубежных ученых в области теории анализа и оценки пассивов банка. Нормативно-правовая и статистическая основа исследования - федеральные законы РФ, приказы Министерства финансов РФ, аналитические обзоры по проблеме исследования, материалы, опубликованные в научных и периодических источниках, данные финансовой, бухгалтерской отчетности ОАО «Сбербанк», прочие документы открытого доступа.

коммерческий банк пассив диверсификация

1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ СТРУКТУРЫ ПАСИВОВ В ЭКОНОМИЧЕСКОЙ ЛИТЕРАТУРЕ

1.1 Содержание, формы, факторы, влияющие на пассивы банка

Пассивы - это, прежде всего источники средств, использование которых позволяет организации осуществлять свою деятельность. Следовательно от структуры пассивов и их формы зависит насколько предприятие может быть устойчивым и конкурентоспособным на рынке. Именно пассивы и пассивные операции в значительной степени предопределяют условия, формы и направления использования ресурсов.

Пассивные операции коммерческого банка -- это деятельность банка по аккумулированию собственных и привлеченных средств, в целях их размещения.

Назначение пассивных операций коммерческого банка состоит в следующем:

· обеспечение ресурсами деятельности банка;

· формирование дополнительных источников средств для производительного использования в экономике;

· увеличение доходов физических и юридических лиц, получающих банковские проценты по вкладам;

· рост собственного капитала банка;

· создание резервных фондов страхования банковских операций.

Пассивные операции -- операции по мобилизации средств, а именно: привлечение кредитов, вкладов (депозитных, сберегательных), получение кредитов от других банков, эмиссия собственных ценных бумаг. Средства, получаемые в результате пассивных операций, являются основой непосредственной банковской деятельности.

Пассивные операции коммерческих банков - операции, отражающие привлечение банком денежных средств, с целью их дальнейшего размещения в активные операции.

Пассивы банка, формы привлечения ресурсов

Пассивы банка отражают источники средств, которые банк использует в своих операциях. Существуют два основных источника ресурсов банка: владельцы банка (акционеры); вкладчики и другие кредиторы.

Средства, принадлежащие акционерам банка, называются собственными средствами (собственным капиталом) банка, а вкладчиков и других кредиторов - привлеченными, или заемными, средствами.

К собственным средствам (собственному капиталу) коммерческого банка относятся его уставный и добавочный капитал, а также резервный фонд и нераспределенная прибыль. Собственные средства составляют основу деятельности коммерческого банка. Они формируются в момент создания банка и постепенно наращиваются в процессе его деятельности. За счет собственных средств банки покрывают менее 10-20 % общей потребности в ресурсах, т. е. в отличие от нефинансовых организаций банки работают преимущественно за счет привлеченных средств.

Привлеченные средства формируют преобладающую часть банковских ресурсов. Их размер и структура зависят от клиентской и продуктовой специализации банка, конъюнктуры банковского рынка, макроэкономической ситуации, политики Банка России и других факторов.

Основными способами привлечения ресурсов банками являются:

1) открытие и ведение текущих и расчетных счетов предприятий, организаций и граждан, а также корреспондентских счетов банков корреспондентов;

2) привлечение во вклады и депозиты денежных средств физических и юридических лиц;

3) выпуск собственных долговых обязательств;

4) привлечение кредитов и займов от других банков, в том числе от Банка России.

Источники привлеченных средств делятся на депозитные и недепозитные. Основную часть привлеченных ресурсов банков составляют депозиты, т. е. денежные средства, внесенные в банк клиентами для хранения на определенные счета и используемые ими в соответствии с режимом счета и банковским законодательством. Недепозитные привлеченные средства - это средства, которые банк получает в виде займов (кредитов) с целью поддержания своей ликвидности и расширения ресурсной базы.

Размещено на http://www.allbest.ru/

Другим способом привлечения средств банками для увеличения своих ресурсов является выпуск собственных долговых обязательств, к которым относятся: банковские сертификаты и банковские векселя.

Сберегательный (депозитный) сертификат является ценной бумагой, удостоверяющей сумму вклада, внесенного в банк, и права вкладчика (держателя сертификата) на получение по истечении установленного срока суммы вклада и обусловленных в сертификате процентов в банке, выдавшем сертификат, или в любом его филиале.

Депозитный сертификат может быть выдан только юридическим, а сберегательный - только физическим лицам.

Банковский вексель -это ценная бумага, содержащая безусловное долговое обязательство векселедателя (банка) об уплате определенной суммы векселедержателю в конкретном месте в указанный срок. Выпуск и обращение векселей (в том числе банковских) регулируется Гражданским кодексом РФ и Федеральным законом от 11 марта 1997 г. № 48 ФЗ «О переводном и простом векселе». Руководствуясь этими документами, банки сами разрабатывают условия выпуска и обращения векселей, которые в отличие от условий выпуска и обращения банковских сертификатов не регистрируются в Банке России.

Основными недепозитными источниками привлечения ресурсов являются займы на финансовом и межбанковском рынках, а также кредиты Банка России.

Для привлечения ресурсов с финансового (фондового) рынка акционерные коммерческие банки выпускают собственные облигации. Облигации коммерческих банков - это ценные бумаги, удостоверяющие отношения займа между владельцем облигаций (кредитором) и банком (заемщиком), выпустившим их, и приносящие владельцу доход. Банки могут выпускать облигации различных видов: именные и на предъявителя; обеспеченные и без обеспечения; с ипотечным покрытием, процентные и дисконтные; конвертируемые и неконвертируемые в другие ценные бумаги; с единовременным погашением и погашением по сериям в определенные сроки.

Процедура эмиссии банковских облигаций значительно более сложная и длительная, чем при выпуске сертификатов и векселей. Только после полной оплаты уставного капитала банк может приступить к выпуску облигаций. Этот процесс включает подготовку проспекта облигаций и его регистрацию в Банке России. Банковские облигации могут размещаться путем их продажи за валюту РФ, а также путем замены на ранее выпущенные конвертируемые облигации и другие ценные бумаги. Выпуск облигаций на внутреннем рынке сдерживается высокими затратами на его организацию и размещение облигаций. К тому же на международных финансовых рынках банки могут привлекать ресурсы по более низким ставкам, чем на внутреннем.

Межбанковские кредиты (займы) позволяют банкам перераспределять ресурсы между собой. Путем привлечения данных кредитов покрывается как планируемый дефицит ресурсов, вызванный расхождением в структуре активов и пассивов банка, так и непредвиденный разрыв между ними.

Пассив баланса имеет следующую структуру.

1. собственные средства-брутто -- иммобилизованные собственные средства и фактический остаток собственных средств-нетто:

§ собственный капитал; собственные средства в расчетах, в том числе между головной конторой банка и его филиалами (отделениями);

§ доходы будущих периодов;

§ переоценка валютных средств (в состав собственного капитала включается только в валютной части УК);

2.собственные средства-нетто -- количественно определяются как разность между суммой собственных средств-брутто и суммой их иммобилизации, переоценки валютных средств и доходов будущих периодов (последние два элемента вычитаются из собственных средств-брутто потому, что являются лишь балансовыми, но не реальными собственными финансовыми ресурсами).

1. привлеченные средства-брутто:

1) депозиты всего, в том числе на счетах до востребования и срочные

депозиты и вклады;

2) средства, привлеченные с помощью ценных бумаг;

3) кредиты, полученные у других банков;

4) средства из системы расчетов;

5) средства прочих кредиторов.

К средствам до востребования (онкольные обязательства) относятся остатки средств на текущих счетах в инвалюте, остатки средств на счетах предприятий, средства на текущих счетах бюджетных организаций и индивидуальных предпринимателей, средства иностранных фирм и средства для финансирования капитальных вложений. Часть средств из 4-й и 5-й групп иммобилизуется в аналогичные статьи актива баланса, поэтому понятие привлеченных средств-брутто включает в себя иммобилизованные ресурсы и фактический остаток привлеченных средств-нетто.

К макроэкономическим факторам, влияющим на структуру пассивов коммерческого банка, можно отнести:

§ экономическую, политическую и социальную ситуацию в стране: уровень инфляции и безработицы, уровень жизни и доходов населения, направление политики проводимой государством.

§ состояние финансового рынка;

§ комплекс законодательных и нормативных основ банковской деятельности;

§ политика налогообложения, положения о налогообложении различных видов банковской деятельности.

§ Ситуация в секторе банка: конкуренция, средняя ставка по депозитам.

§ структура и стабильность банковской системы и др.

Основные микроэкономические факторы, воздействующие на структуру пассивов, включают:

§ объем и структура ресурсной базы, соотношение собственных и заемных средств.

§ стадии жизненного цикла банка;

§ размеры, организационное строение и функциональная структура банка;

§ Деловая репутация банка и его устойчивость на финансовом рынке;

§ Уровень процентной ставки по депозитам;

Таким образом, пассивы банка - это денежные средства и ценности, составляющие ресурсную базу банка. Данные средства представлены в виде собственных и привлеченных средств. Собственные средства занимают значительно меньшую долю, чем заемные средства.

Заемные средства представляют собой как депозиты, займы у других коммерческих банков, так и выпуск облигаций.

Оценка пассивов банка позволяет выявить необходимое количество привлеченных средств, таким образом, что бы оно являлось достаточным для функционирования деятельности банка и его расширения.

Анализ структуры пассивов банка необходим для грамотного формирования соотношения собственного и заемного капитала в структуре пассивов, как во временном периоде, так и в качестве источников финансирования текущих расходов. Так же при анализе необходимо учитывать внешние и внутренние факторы, влияющие на деятельность банка. Данные факторы неизменно связаны с особенностями отрасли, в которой функционирует организация и специфическими особенностями свойственными данному банку.

1.2 Общие и специфические особенности структуры пассивов коммерческого банка

Собственные ресурсы банка представляют собой банковский капитал и приравненные к нему статьи. Роль и величина собственного капитала коммерческих банков имеют особенную специфику, отличающуюся от предприятий и организаций, занимающихся другими видами деятельности тем, что за счет собственного капитала банки покрывают менее 10% общей потребности в средствах. Обычно государство устанавливает для банков минимальную границу соотношения между собственными и извлеченными ресурсами. В России это соотношение установлено в размере не менее 1: 25 (от 1: 15 до 1: 25 в зависимости от типа банка).

Значение собственных ресурсов банка заключается, прежде всего, в том, чтобы поддерживать его устойчивость. На начальном этапе создания банка именно собственные средства покрывают первоочередные расходы, без которых банк не может начать свою деятельность. За счет собственных ресурсов банки создают необходимые им резервы. Наконец, собственные ресурсы являются главным источником вложений в долгосрочные активы.

В составе собственных средств банка следует выделять собственный капитал, который включает: уставный фонд (капитал); учредительскую прибыль, законодательно создаваемый резервный фонд на общие риски; нераспределенную прибыль прошлых лет.

Собственный капитал выполняет три функции: защитную, оперативную и регулирующую. Защитная функция означает защиту вкладчиков и кредиторов:

возможность выплаты им компенсаций в случае возникновения убытков или банкротства банка;

сохранение его платежеспособности за счет созданных резервов;

продолжения деятельности банка, независимо от угрозы появления убытков.

Резервный капитал формируется в процессе последующей деятельности банка. Он предназначен для покрытия непредвиденных убытков по всем статьям активов и забалансовых обязательств. Наличие резервного капитала обеспечивает финансовую устойчивость банка, который, в свою очередь, положительно влияет на повышение его платежеспособности и снижает вероятность банкротства банка.

Доля обязательных резервов устанавливается центральным банком для каждого коммерческого банка индивидуально. Цель хранения резервов - не обеспечение гарантии вкладов, а регулирование денежной массы в обращении.

Обязательный банковский резерв - это установленная центральным банком сумма банковских ресурсов, которые не могут быть вовлечены в оборот в законодательном порядке и подлежат хранению либо на депозитах центрального банка, либо в государственных ценных бумагах, либо в хранилищах банков.

Общие особенности анализа структуры пассивов банка:

- Особенности строения и структуры пассивов, а так же формы привлеченных средств, которые в высокой степени отличаются от структуры пассивов предприятия.

- Преобладающая конкуренция в банковской сфере вынуждает банки предлагать более выгодные условия вклада, постоянно совершенствуя политику в данной области.

- Банковское законодательство, которое определяет контролирующую роль Центрального банка, обязательное страхование вкладов.

- Влияние экономической ситуации в стране, например рост обуславливающий рост доходов населения, что в свою очередь дает банку возможность привлечения дополнительных средств, в качестве депозита и получения дополнительного дохода в качестве предоставляемого кредита.

- Развитие финансового рынка.

- Расширение сферы деятельности и территориального охвата требует крупных финансовых вложений, что предполагает привлечение дополнительных средств, как эмитируемых, так и заемных.

- Значительные изменения в структуре привлеченных ресурсов.

- Необходимостью координировать деятельность банка по всем ее направлениям.

- Высоким уровнем требований к банкам пользователями.

Специфические особенности структуры пассивов банка:

- Ориентированность банка на клиентов ( физических и юридических лиц).

- Значительную долю в структуре заемных средств имеет капитал кредитных организаций.

- Формирование собственного капитала в большейстепени обеспечивается за счет средств акционеров, которые привлекаются благодаря высокой ликвидности акций и высокой финансовой устойчивости.

- Преобладание заемного капитала над собственными средствами показывает высокую степень доверия и стабильную работу банка.

Банк ВТБ 24 (ЗАО) - крупный банк, специализирующийся на обслуживании частных клиентов и предприятий малого и среднего бизнеса. Банк контролируется государственным банком ВТБ (ОАО) и входит в международную финансово-инвестиционную группу ВТБ.

Уставный капитал ВТБ24 составляет 30 млрд рублей, размер собственных средств (капитала) - 45,6 млрд рублей.[78]

Пользуясь экономической и политической поддержкой основного акционера, ВТБ 24 продолжает развитие широкой региональной сети, совершенствует инфраструктуру и технологическую базу и имеет высокий потенциал в развитии своих позиций на российском рынке розничных услуг.

ВТБ имеет наивысший для российских банков рейтинг международных рейтинговых агентств Moody`s Investors Service, Standard & Poor`s и Fitch. Российские рейтинговые агентства традиционно относят ВТБ к высшей группе надежности.

Собственный капитал формируется из средств акционеров. Основным акционером ВТБ24 является ОАО Банк ВТБ (98,92% акций). Уставный капитал ВТБ24 составляет 50,7 млрд рублей, размер собственных средств (капитала) -- 96,6 млрд рублей. В ходе проведённого в мае 2007 года первичного публичного размещения акций банка среди российских и международных инвесторов было размещено 22,5 % акций ВТБ. После обработки всех заявок цена за одну акцию банка, размещаемую через IPO, была установлена в размере 13,6 копейки за штуку. Общий объём средств, привлечённых в рамках первичного размещения акций, составил около 8 млрд. долларов США, что сделало размещение акций ВТБ в 2007 году вторым по величине в мире и крупнейшим банковским IPO в Европе.

Банк специализируется на обслуживании физических лиц, индивидуальных предпринимателей и организаций малого бизнеса. Стремительно расширяющаяся сеть продаж «ВТБ 24» состоит из более 150 отделений в Москве, Московской области и в других российских городах (67 филиалов). Численность персонала - около 5 тысяч человек.

1.3 Выбор альтернативного алгоритма расчета показателей в структуре пассивов

1. Методика Л.Г.Макаровой

2. методика А.В.Смирнова

Метод анализа пассивов Л.Г. Макаровой заключается в оценке структуры финансовых ресурсов связана с вычислением удельного веса каждой статьи и/или раздела аналитического баланса-нетто в общей сумме активов и пассивов на конец рассматриваемого периода в сравнении с данными на начало периода. Оценка структуры иллюстрирует использование метода вертикального анализа.

Динамика финансовых ресурсов отражается посредством абсолютных отклонений по каждому виду пассивов на конец и начало периода в сопоставимых ценах, отклонений по удельному весу, темпов роста и прироста ресурсов. При оценке динамики в качестве базы для сравнения используются показатели пассивов на начало анализируемого периода

Метод А.В. Смирнова:

Коэффициентный анализ - это изучение уровня и динамики относительных показателей финансового состояния, рассчитываемых как отношения величин балансовых статей или других абсолютных показателей, получаемых на основе финансовой отчетности или бухгалтерского учета.

При анализе финансовых коэффициентов их значения сравниваются с базовыми величинами, а также изучается их динамика за отчетный период и ряд смежных отчетных периодов

Блок 1.Структура и динамика пассивов коммерческого банка.

Определим процентную долю каждого вида источников финансирования в структуре, с целью выявления основного фактора.